Ежедневный обзор финансового рынка

Доллар США снизился во вторник, растеряв большую часть позиций, полученных за предыдущую торговую сессию. Устойчивый рынок труда США подкрепил доводы в пользу повышения ставки ФРС на заседании в следующем месяце.
Инвесторы теперь ожидают данных по потребительским ценам в США, которые должны быть опубликованы в среду, чтобы получить больше ясности относительно динамики процентных ставок в преддверии майского заседания ФРС по вопросам монетарной политики.

Доллар США в понедельник отступил от пятничных максимумов. В пятницу данные по занятости в США указали на напряженность на рынке труда, что усилило ожидания очередного повышения процентной ставки Федеральной резервной системой в мае.
До начала американской сессии волатильность на валютном рынке будет сдержанной, так как в понедельник в Великобритании и странах еврозоны продолжаются пасхальные выходные.
Основные макроэкономические катализаторы волатильности начнут поступать со среды: ожидаются отчеты по инфляции в США, публикация протоколов FOMC и заседание Банка Канады.

В пятницу в США, Великобритании, странах еврозоны, Австралии, Новой Зеландии и Канаде будет выходной по случаю Страстной пятницы. Торги будут проходить в условиях пониженной ликвидности тонкого рынка.
Тем не менее, в 15:30 выйдут данные по рынку труда США за март.
Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе (Nonfarm Payrolls) ожидается на уровне 239 тысяч против 311 тысяч в прошлом месяце. А уровень безработицы, согласно прогнозу, составит 3,6%, как и в прошлом периоде.

Доллар США осторожно восстанавливается вторую торговую сессию подряд, тем не менее оставаясь вблизи двухмесячного минимума. Внимание участников рынка сместилось на пятничные данные о занятости в США, которые, вероятно, окажут влияние на политику ФРС после того, как множество данных на этой неделе указали на охлаждение экономики.
Отчет по рынку труда выйдет вслед за разочаровывающими данными по сектору услуг от Института управления поставками (ISM) и данными о занятости в частном секторе в среду, а также за спадом в обрабатывающей промышленности США в марте. Это сдерживает склонность к риску и повышает спрос на активы-убежища.
Катализаторами волатильности сегодня в 15:30 могут стать следующие макроэкономические события:
- Еженедельный отчет по числу первичных обращений за пособиями по безработице в США. Согласно прогнозу, количество заявок будет на уровне 200 тысяч против 198 тысяч в прошлом периоде.
- Отчет по рынку труда Канады за март. Изменение занятости, согласно прогнозу, составит 12,0 тысяч против 21,8 тысяч в прошлом периоде. При этом уровень безработицы вырастет с 5,0% до 5,1%.

Доллар США торгуется вблизи двухмесячного минимума в среду, так как слабые экономические данные поддержали мнение о том, что ФРС близится к завершению цикла ужесточения монетарной политики.
Сегодня начнут поступать данные по занятости в США, на что возможна волатильная реакция американской валюты, если фактические значения не совпадут с прогнозом.
В 15:15 будут опубликованы данные по изменению числа занятых в несельскохозяйственном секторе США от агентства ADP за март. Прогнозируется 200 тысяч против 242 тысяч в прошлом периоде.
В 17:00 выйдет индекс менеджеров по снабжению для непроизводственной сферы США от агентства ISM за март. Он, как ожидается, сократится с 55,1 до 54,5.

Доллар США завершил торговую сессию понедельника снижением. Американская валюта растеряла все полученные в начале торговой сессии позиции на фоне неожиданного сокращения добычи нефти со стороны ОПЕК+. Однако позже данные показали, что экономика США продолжает замедляться из-за снижения расходов на производство и строительство.
Новостной фон торговой сессии вторника будет относительно спокойным. Тем временем участники рынка ожидают данных по занятости в США, которые начнут поступать со среды.

Доллар США в вырос в понедельник на фоне возрождения опасений по поводу инфляции. Катализатором стало неожиданное заявление ОПЕК+ о дальнейшем сокращении добычи.
На этом фоне трейдеры делают ставку на то, что ФРС, возможно, придется повысить процентные ставки на своем следующем заседании.
Объявление ОПЕК+, было сделано после того, как пятничные данные показали, что потребительские расходы в США умеренно выросли в феврале после роста в предыдущем месяце. При этом инфляция продемонстрировала некоторые признаки охлаждения, даже несмотря на то, что она оставалась повышенной.
Понедельник на валютном рынке будет днем публикации индексов деловой активности (PMI) в промышленном секторе Германии, еврозоны, Великобритании и США.
В 17:00 PMI от ISM в производственном секторе США за март, согласно прогнозу, снизится с 47,7 до 47,5.

Доллар США второй квартал подряд снижается против корзины валют, так как на рынке сложилось мнение о том, что процентные ставки в США близки к пику, и американская валюта теряет преимущество.
Ожидания относительно дальнейшей политики ФРС могут получить подтверждение сегодня после выхода статистики из США по расходам на личное потребление в 15:30.
Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление в месячном исчислении за февраль ожидается на уровне 0,4% против 0,6% ранее. При этом прогнозируется сокращение роста расходов физических лиц с 1,8% до 0,3%.
В 15:30 также выйдут данные по ВВП Канады за январь. В месячном исчислении темпы роста экономики составят, как ожидается, 0,3% против -0,1% ранее.
В 18:00 выступит с речью председатель ЕЦБ Кристин Лагард.

Доллар США и евро стабилизировались в четверг на фоне ослабления опасений по поводу банковского сектора. Тем временем внимание инвесторов смещается на данные по инфляции, что даст дополнительные намеки на следующие изменения ставок центральных банков.
Сегодня в 15:00 выйдут данные по инфляции в Германии за март. Индекс потребительских цен в годовом исчислении, как ожидается, сократится с 8,7% до 7,3%, а в месячном - с 0,8% до 0,7%.
В 15:30 ожидается отчет по ВВП США за четвертый квартал. Темпы роста экономики, согласно прогнозу, останутся на уровне 2,7%.
В 15:30 также выйдет еженедельный отчет по числу первичных заявок на получение пособий по безработице. Согласно прогнозу, количество обращений составит 196 тысяч против 191 тысячи в прошлом периоде.