După războiul din 1812, datoria federală a continuat să crească în Statele Unite. În același timp, multe bănci de stat care își emiteau propria monedă au suspendat plățile în aur.
Pe acest fond, societatea s-a confruntat din nou cu problema necesității creării unei bănci naționale. Ca urmare, a fost înființată de către Congres o nouă bancă, însărcinată în primul rând cu promovarea monedei unice prin forțarea băncilor să reia plățile de specie.
A doua bancă a început să funcționeze ca o casă de compensare. Rezerva lui conținea note de la alte bănci. El avea dreptul de a impune restricții privind emisiunea excesivă de bancnote și, de asemenea, de a amenința cu răscumpărarea acestora. De fapt, el a îndeplinit funcția de regulator bancar timpuriu, care este acum îndeplinită de Fed.
Structura celei de-a doua bănci a fost similară cu cea a predecesorului său. Cu toate acestea, era mai mare, avea un capital de 35 de milioane de dolari, iar guvernul deținea o cincime din acțiuni.
Sediul celei de-a doua bănci era situat în Philadelphia, iar în timpul funcționării acesteia a deschis birouri în 29 de orașe mari ale țării.
Totuși, spre deosebire de First Bank, a doua bancă a fost prost administrată de la bun început și la un an și jumătate de la deschidere a fost în pragul falimentului.
Congresul a început să investigheze problemele celei de-a doua bănci, după care în 1819 a fost numit președinte Langdon Cheves, care a reușit să salveze instituția de la prăbușire. După el, în 1822, șeful celei de-a doua bănci a fost Nicholas Biddle.
Cu toate acestea, Second Bank a rămas oponenți puternici, mai ales în persoana președintelui Andrew Jackson, care credea că o instituție privată atât de puternică este predispusă la corupție și greu de controlat. La momentul alegerii lui Jackson, Banca funcționa cu succes și era una dintre cele mai influente organizații din țară.
Președintele băncii, Nicholas Biddle, a auzit că Jackson intenționează să închidă banca și a început să folosească resursele băncii împotriva lui Jackson, declanșând o luptă amară.
Când Jackson a refuzat să reînnoiască statutul Băncii în 1832 și mai târziu a început să retragă depozitele federale din seifurile sale, Banca și-a încetat treptat activitatea până la expirarea statutului său în 1836.
Perioada 1837-1863 trecută sub egida băncilor „libere”. Deși au existat întotdeauna bănci înregistrate de stat în SUA, odată cu pierderea statutului celei de-a doua bănci, a fost nevoie de mai multe servicii bancare.
Din 1837 până la Războiul Civil, Statele Unite au adoptat „legi privind băncile libere” care permiteau instituțiilor să funcționeze în baza unor charte mai simple, în ciuda reglementărilor existente.
Pentru a desfășura afaceri, trebuiau să depună obligațiuni guvernamentale la auditorii guvernamentali. Acestea au devenit garanții pentru bancnotele emise de bănci. Băncile libere aveau, de asemenea, obligații de a-și răscumpăra propriile bancnote la cerere în speță.
Ca urmare a acestor reglementări, s-au deschis câteva sute de bănci gratuite, iar în țară au început să circule bancnote gratuite: unele la reducere, iar altele cu presupusa fiabilitate a băncii.
În această perioadă, o instituție privată cunoscută sub numele de Suffolk Bank din New England și-a asumat unele dintre rolurile tipice unei bănci centrale. Acesta s-a ocupat de plățile decontărilor, schimbul de bancnote și acțiunile disciplinare împotriva băncilor care și-au supraemis bancnotele.
De asemenea, pe fondul creșterii tranzacțiilor de bancnote și cecuri care a început la sfârșitul anilor 1840, New York Clearing House Association a fost înființată în 1853 pentru a permite băncilor orașului să schimbe note și cecuri și să facă decontări.
Va urma…